ضرر بیشتر در ETH؟

امروز ردیت تقریبا ۲۰ میلیون کاربر جدید را طی چند ثانیه با ارزهای دیجیتال آشنا کرده است.

خرید اتریوم توسط صرافی ها؛ آیا به ضرر قیمت این ارز است؟

اتریوم نیز همانند بیت کوین عملکرد بهتری نسبت به سایر دارایی های چند میلیارد دلاری طی هفته های گذشته داشته است. از زمان کف قیمت اتریوم بر روی ۸۸ دلار در ماه مارس، این ارز دیجیتال در روند صعودی قرار داشته و با بیش از ۱۵۰ درصد افزایش قیمت به ۲۲۶ دلار رسیده است.

با این روند، سرمایه گذاران به شدت به این ارز دیجیتال خوش بین شده اند، به طوری که اطلاعات بیتفینکس نشان می‌دهد که بیش از ۱,۶۱۹,۸۷۶ قرارداد خرید استقراضی در اتریوم وجود دارد. این مقدار بیش از ۳ برابر تعداد خریدهای استقراضی در اوایل سال ۲۰۲۰ و بیش از ۹ برابر رکورد سال ۲۰۱۹ است.

علیرغم خوش بین بودن سرمایه گذاران، تحلیلگران برتر روند نزولی قیمت اتریوم در کوتاه مدت را پیش بینی ضرر بیشتر در ETH؟ می‌کنند.

تحلیل های درون زنجیره ای گویای ضعف اتریوم هستند

طبق گفته یکی از تحلیلگران برجسته ارز دیجیتال، تعداد اتر موجود در صرافی ها به رکورد ۱۸ میلیون کوین رسیده است.

این روند می‌تواند برای ارزش اتریوم نزولی باشد زیرا بیانگر این است که سرمایه گذاران به فروش این ارز دیجیتال تمایل دارند.

علاوه بر روند نزولی درون زنجیره ای، تحلیلگران مشاهده کرده‌اند که نمودار اتریوم در آستانه روند نزولی می‌باشد.

طبق گفته یکی از معامله کنندگان ارز دیجیتال، اتریوم سطح حمایتی کلیدی و مهم هفته گذشته را از دست داده است. این موضوع، احتمال اصلاحیه شدید را بیشتر می‌کند.

سایر افراد در خصوص اتر بدبین تر بوده اند و حتی کاهش قیمت به کمتر از ۸۸ دلار را محتمل دانسته اند.

طبق گزارشات قبلی بیت کوینیست، معامله کننده ای که کاهش قیمت XRP به ۰.۱۳ دلار را پیش بینی کرده بود، اخیرا گفته است که اتریوم در الگوی اصلاحی قرار دارد که می‌تواند قیمت این ارز دیجیتال را به ۵۰ دلار برساند.

فاندامنتال های مثبت می‌توانند تأثیرگذارتر از روند نزولی باشند

اگرچه ممکن است چشم انداز خوبی برای اتریو‌م بیان نشده باشد، اما این ارز دیجیتال می‌تواند با فاندامنتال های مثبت به فعالیت خود ادامه دهد.

اخیرا ردیت تایید کرده است که ویژگی جدید خود که ارز دیجیتالی به اسم امتیازهای جامعه (Community Points) است را بر بستر شبکه آزمایشی رینکبای و سپس در بلاک چین اصلی اتریو‌م عرضه خواهد کرد.

آدام کوچران (Adam Cochran) یکی از سرمایه گذاران مطرح عرصه ارز دیجیتال بیان کرده است که این سیستم توکن جدید، میلیون ها نفر را به اتریو‌م وارد خواهد کرد. وی گفت:

امروز ردیت تقریبا ۲۰ میلیون کاربر جدید را طی چند ثانیه با ارزهای دیجیتال آشنا کرده است.

علاوه بر این، این پروژه بر بستر به روزرسانی اتریو‌م ۲.۰ نیز به فعالیت خود ادامه خواهد داد. تحلیلگران پیش بینی می‌کنند که این پروژه، کاربرد بلاک چین اتریو‌م و توکن های آن را به طور چشمگیری افزایش می‌دهد.

Ethereum Nosedives، چرا 1,500 دلار کلید ضررهای بیشتر است؟

اتریوم به بالای سطوح مقاومتی 1,620 و 1,650 دلاری صعود کرد. با این حال، ETH نتوانست منطقه مقاومت 1,700 دلاری را آزمایش کند. اوج در نزدیکی سطح 1,686 دلار تشکیل شد و یک موج نزولی تند، مشابه با وجود داشت بیت کوین.

قیمت به زیر سطوح پشتیبانی 1,620 دلار و 1,600 دلار کاهش یافت. در نمودار ساعتی ETH/USD یک شکست به زیر خط روند اصلی صعودی با حمایت نزدیک به 1,570 دلار وجود داشت. این جفت حتی ضرر بیشتر در ETH؟ سطح حمایت 1,540 دلاری را نیز شکست میانگین حرکت 100 ساعته ساده.

قیمت اتر به زیر سطح 1,500 دلار رسید و پایین ترین قیمت در 1,490 دلار تشکیل شد. اکنون در حال تثبیت ضررهای بالای سطح 1,500 دلار است. مقاومت فوری در صعود نزدیک به سطح 1,520 دلار است.

مقاومت اصلی بعدی اکنون نزدیک به سطح 1,540 دلار در حال شکل گیری است. این نزدیک به سطح 23.6% فیب اصلاحی کاهش اخیر از 1,686 دلار به پایین 1,490 دلار است. حرکت واضح به بالای سطح 1,540 دلار ممکن است قیمت را به سمت سطح 1,565 دلار سوق دهد.

مقاومت اصلی بعدی نزدیک به سطح 1,585 دلار است. این نزدیک به سطح 50 درصدی فیب اصلاحی کاهش اخیر از 1,686 دلار به پایین 1,490 دلار است. هر گونه سود بیشتر ممکن است درها را برای حرکت به سمت مقاومت 1,620 دلاری در کوتاه مدت باز کند.

ضرر بیشتر در ETH؟

اگر اتریوم نتواند از مقاومت 1,540 دلاری بالا برود، می تواند به حرکت خود ادامه دهد. حمایت اولیه در سمت نزولی نزدیک به منطقه 1,500 دلاری است.

پشتیبانی اصلی بعدی نزدیک به 1,480 دلار است. بسته شدن به زیر سطح 1,480 دلار ممکن است قیمت اتر را به 1,420 دلار برساند. هر ضرر بیشتر ممکن است قیمت را به سمت منطقه 1,350 دلاری سوق دهد.

ساعت MACD - MACD برای ETH / USD اکنون در منطقه نزولی حرکت می کند.

ضرر بیشتر در ETH؟

ایا اتریوم به بالای سطح 4000 دلار میرسد؟

اگر ETH نتواند از 4 هزار دلار پیشی بگیرد، بازیابی اتریوم به زودی محو می شود

اتریوم در حال تشکیل پایه ای بالاتر از منطقه 3850 دلاری در برابر دلار آمریکا است. در صورت شکست واضح بالای مقاومت 4000 دلاری، قیمت اتریوم می‌تواند افزایش جدیدی را آغاز کند.

اتریوم در حال تلاش برای رسیدن به سرعت بالای منطقه مقاومت 4000 دلاری است.
قیمت زیر 3950 دلار و میانگین متحرک ساده 100 ساعته معامله می شود.
یک خط روند نزولی کلیدی با مقاومت نزدیک به 3950 دلار در نمودار ساعتی ETH/USD در حال شکل گیری است.
اگر بالاتر از منطقه حمایتی 3850 دلار باقی بماند، این جفت می‌تواند افزایش جدیدی را آغاز کند.

برای کسب اطلاعات بیشتر مقالات این بخش را مطالعه کنید.

معرفی ارز دیجیتال اتریوم (ETH)

معرفی کیف پول trust

قیمت اتریوم ثابت می ماند.

اتریوم یک موج بهبود پایدار را بالای سطوح مقاومت 3750 دلاری و 3800 دلاری آغاز کرد. ETH حتی به بالای سطح 4000 دلار و میانگین متحرک ساده 100 ساعته صعود کرد. با این حال، قیمت نتوانست بالاتر از سطوح مقاومت 4,040 و 4,050 دلار ادامه یابد. قبل از اینکه قیمت اصلاحات نزولی را آغاز کند، یک اوج نزدیک به 4035 دلار تشکیل شد. و حرکتی به زیر سطوح حمایتی 4000 و 3950 دلاری وجود داشت. قیمت اتر در زیر سطح 23.6% اصلاحی فیبوناتچی، با حرکت صعودی از 3696 دلار به بالاترین 4035 دلار معامله شد. اکنون در زیر 3950 دلار و میانگین متحرک ساده 100 ساعته معامله می شود. مقاومت فوری در صعود نزدیک به سطح 3950 دلار است. همچنین یک خط روند نزولی کلیدی با مقاومت نزدیک به 3950 دلار در نمودار ساعتی ETH/USD شکل می گیرد. مقاومت اصلی بعدی نزدیک به سطح 4000 دلار است. حرکت واضح به بالای سطح 4000 دلار و بالاترین سطح اخیر می تواند شروع یک افزایش تازه در کوتاه مدت باشد. توقف بعدی برای گاو نر می تواند 4100 دلار باشد. بسته شدن بالاتر از سطح 4 دلار ممکن است جرقه حرکت به سمت سطح 4250 دلار باشد.

ضرر بیشتر در اتریوم؟

اگر اتریوم نتواند افزایش جدیدی را بالاتر از سطح 4000 دلار شروع کند، می تواند به حرکت خود ادامه دهد. حمایت اولیه در سمت نزولی نزدیک به سطح 3900 دلار است. حمایت کلیدی اکنون نزدیک به سطح 3850 دلار شکل می گیرد. این نزدیک به سطح 50% اصلاحی فیبوناتچی، در حرکت صعودی از 3696 دلار به بالاترین 4035 دلار است. اگر یک شکست واضح به زیر سطح حمایت 3850 دلاری وجود داشته باشد، قیمت می تواند ضرر را افزایش دهد. پشتیبانی اصلی بعدی 3700 دلار است.

MACD ساعتی – MACD برای ETH/USD به آرامی در منطقه صعودی سرعت خود را از دست می دهد.

بیت‌ مارت به دنبال بهره‌برداری زنجیره هوشمند Ethereum و بایننس به قیمت ۲۰۰ میلیون دلار هک شد !

هکرها با ترکیبی از بیش از ۲۰ توکن ضرر بیشتر در ETH؟ که شامل آلت کوین‌ هایی مانند BNB، Safemoon، BSC-USD و BPay می‌شود، موفق به هک بیت مارت شدند .

صرافی رمزارز بیت‌ مارت در یک توافق با نام :” کیف پول داغ ” که از طریق زنجیره‌های بلوکی هوشمند اتریوم و بایننس میزبانی شده بود، نزدیک به ۲۰۰ میلیون دلار از دست داد و هک شد .

هک Bitmart به ارزش ۲۰۰ میلیون برای اولین بار توسط Peckshield فاش شد . یک شرکت امنیت بلاکچین و تجزیه و تحلیل داده که در ابتدا انتقال تقریباً ۱۰۰ میلیون دلاری را از طریق بلاکچین اتریوم شناسایی کرد .

تحقیقات بیشتر از این تیم هکری نشان داد که هک همزمان ۹۶ میلیون دلار روی ذخایر BSC صرافی ارز دیجیتال وجود دارد :

مجموع ضرر تخمینی به ارزش : ۲۰۰ میلیون (۱۰۰ میلیون اتریوم و ۹۶ میلیون بایننس چین . ( با توجه به این نکته که ما قبلاً ضرر وارده را در مورد اتریوم حساب می کردیم ) در آدرس زیر لیستی از دارایی هاو مبالغ تحت تاثیر این بایننس چین قرار گرفته است :

هکرها با ترکیبی از بیش از ۲۰ توکن که شامل آلت کوین هایی مانند بایننس کوین ( BNB )، Safemoon، BSC-USD و BNBBPay (BPay) می شود، دست به کار شدند. مقادیر قابل توجهی از میم کوین ها مانند BabyDoge، Floki و Moonshot نیز در این هک به خطر افتاده اند .

طبق گفته Peckshield، هک ، یک مورد ساده برای انتقال ، تعویض و شستشو بود:

مدیر عامل بیت‌مارت ( شلدون شیا ) بعداً این هک را از طریق توییتر به عنوان یک نقض امنیتی در مقیاس بزرگ در کیف ‌پول‌های داغ ETH و BSC تأیید کرد .

در حال حاضر ما هنوز در حال نتیجه گیری روش های ممکن مورد استفاده هستیم. در حال حاضر هکرها توانسته اند دارایی هایی به ارزش تقریبی ۱۵۰ میلیون دلار را برداشت کنند.

در این لحظه ما به طور موقت برداشت ها را تا اطلاع ثانوی به حالت تعلیق در می آوریم . ما از شما در خواست می کنیم شرایط را درک کنید و صبر و شکیبایی پیشه کنید . بسیار از شما متشکرم .

مساله ای که به نظر می رسد تهدیدی برای اکوسیستم کریپتو باشد این است .که پلتفرم وام دهنده ارزهای دیجیتال سلسیوس ضرر ۵۰ میلیون دلاری را .در بهره برداری از پروتکل مالی غیرمتمرکز (DeFi) BadgerDAO .تایید کرده است .

اولین گزارش‌ها در مورد نقض امنیتی BadgerDAO در روز پنجشنبه اعلام شد . با پروتکلی که رسماً توسط آن عرضه شد نشان می دهد که .صادرات متعددی از برداشت‌های غیرمجاز از وجوه کاربران .در روز چهارشنبه دریافت و منتشر شده است .

با انجام اقدامات پیشگیرانه مشابه بیت مارت Bitmart، تیم Badger به بررسی این موضوع ادامه داد و تمام قراردادهای هوشمند روی پروتکل را متوقف کرد تا از ضرر بیشتر جلوگیری شود.

ضرر ناپایدار دیفای چیست

اگر تا به حال با DeFi درگیر ضرر بیشتر در ETH؟ شده باشید ، مطمئناً این اصطلاح ضرر ناپایدار یا Impermanent Loss را شنیده اید. ضرر ناپایدار زمانی اتفاق می افتد که قیمت توکن های شما نسبت به زمانی که آن ها را در استخر واریز کرده اید تغییر کند. هرچه این تغییر بزرگتر باشد ، ضرر بیشتر است.

پروتکل های DeFi مانند Uniswap ، SushiSwap یا PancakeSwap شاهد انفجار حجم و نقدینگی بوده اند. این پروتکل های نقدینگی اساساً به هر کسی که سرمایه داشته باشد این امکان را می دهد که بازارساز شود و کارمزد معاملات را از آن خود کند. دموکراتیزه کردن ( غیرمتمرکز کردن) فرآیند بازارسازی بسیاری از فعالیت های اقتصادی بدون اصطکاک را در فضای ارز رمزنگاری شده فعال کرده است.

بنابراین ، اگر بخواهید نقدینگی این پلتفرم ها را تأمین کنید ، ضرر بیشتر در ETH؟ باید چه نکاتی توجه کنید؟ در این مقاله ، ما مفهوم ضرر ناپایدار (Impermanent Loss) را مورد بحث قرار می دهیم و نحوه محاسبه زیان ناپایدار را بررسی می کنیم. پس خواندن این مطلب را از دست ندهید.

فهرست عناوین مقاله

ضرر ناپایدار چیست؟

ضرر ناپایدار زمانی رخ می دهد که شما مقداری نقدینگی را به یک مجموعه نقدینگی ارائه می دهید و قیمت دارایی های سپرده گذاری شده شما در مقایسه با زمان سپرده گذاری تغییر می کند. هرچه این تغییر بزرگتر باشد ، بیشتر در معرض ضرر های ناپایدار قرار می گیرید. در این مورد ، ضرر به معنای ارزش دلار کمتر در زمان برداشت نسبت به زمان سپرده گذاری است.

استخر هایی که دارای دارایی های کمتری هستند، در محدوده قیمت نسبتاً کمی باقی می مانند و کمتر در معرض زیان دائمی قرار می گیرند. به عنوان مثال ، استیبل کوین ها (Stablecoins) یا نسخه های مختلف توکن های رپدشده (Wrapped Token) ، در محدوده قیمتی نسبتاً محدودی باقی می مانند. در این مورد ، ریسک پایین تری برای از دست دادن دائمی برای وجوه تامین کنندگان نقدینگی (LP) وجود دارد.

بنابراین چرا ارائه دهندگان نقدینگی همچنان در صورت مواجهه با زیان احتمالی این نقدینگی را تأمین می کنند؟ خب ، می توان گفت که همچنان می توان با هزینه های معاملاتی این ضرر ها را خنثی کرد. در حقیقت ، حتی استخر های Uniswap که کاملاً در معرض ضرر ناپایدار قرار دارند ، می توانند به لطف کارمزد های معاملاتی سودآور باشند.

Uniswap برای هر معامله ای مستقیماً به تامین کنندگان نقدینگی، ۰.۳ درصد سود ارائه می کند. اگر حجم معاملات زیادی در یک مجموعه معین اتفاق بیفتد، تأمین نقدینگی می تواند سودآور باشد و ضرر ها را جبران کند. حتی اگر این استخر ها به شدت در معرض زیان دائمی قرار گیرد. با این حال بستگی به پروتکل، مجموعه خاص، دارایی های واریز شده و حتی شرایط گسترده تر بازار دارد.

ضرر ناپایدار چگونه اتفاق می افتد؟

بیایید یک مثال را بررسی کنیم که چگونه ضرر ناگهانی برای تامین کننده نقدینگی اتفاق می افتد.

آلیس ۱ ETH و ۱۰۰ استیبل کوین DAI را در استخر نقدینگی سپرده گذاری می کند. در این بازار ساز خودکار خاص (AMM) ، جفت توکن سپرده شده باید دارای ارزش معادل باشد. این بدان معناست که قیمت ETH در زمان سپرده گذاری ۱۰۰ DAI است. این همچنین بدان معنی است که ارزش دلاری سپرده آلیس در زمان سپرده گذاری ۲۰۰ دلار است.

علاوه بر این ، در مجموع ۱۰ ETH و ۱۰۰۰ DAI در استخر وجود دارد که توسط LP های دیگر مانند Alice تأمین مالی می شود. بنابراین ، آلیس ۱۰ share از سهام را دارد و نقدینگی کل ۱۰،۰۰۰ است.

فرض کنید قیمت ETH به ۴۰۰ DAI افزایش می یابد. در حالی که این اتفاق می افتد ، معامله گران آربیتراژ DAI را به استخر اضافه کرده و ETH را از آن حذف می کنند تا زمانی که این نسبت قیمت فعلی را عادی کند. به یاد داشته باشید، AMM ها دفتر سفارش ندارند. آنچه قیمت دارایی های موجود در استخر را تعیین می کند، نسبت بین آن ها در استخر است . در حالی که نقدینگی در استخر ثابت است (۱۰۰۰۰) ، نسبت دارایی های موجود در آن تغییر می کند.

اگر ETH در حال حاضر برابر با ۴۰۰ DAI باشد ، نسبت بین مقدار ETH و میزان DAI در استخر تغییر کرده است. در حال حاضر به لطف کار معامله گران آربیتراژ، ۵ ETH و ۲۰۰۰ DAI در استخر وجود دارد.

در نهایت ، آلیس تصمیم می گیرد وجوه خود را برداشت کند. همانطور که می دانید، او دارای ۱۰ درصد سهم از استخر است. در نتیجه ، او می تواند ۰.۵ ETH و ۲۰۰ DAI و جمعا ۴۰۰ دلار آمریکا را برداشت کند. او از زمان واریز توکن های خود به ارزش ۲۰۰ دلار سود های خوبی به دست آورد. اما صبر کنید ، اگر او به سادگی ۱ ETH و ۱۰۰ DAI خود را در دست داشت ، چه اتفاقی می افتاد؟ ارزش دلاری ترکیبی این دارایی ها در حال حاضر ۵۰۰ دلار است.

ما می توانیم ببینیم که آلیس بهتر بود هودل (Hodl) انجام دهد تا اینکه به مخزن نقدینگی واریز کند. این همان چیزی است که ما آن را زیان ناپایدار می نامیم. در این مورد ، ضرر آلیس چندان قابل توجه نبود؛ زیرا سپرده اولیه مبلغ نسبتاً کمی بود. با این حال ، به خاطر داشته باشید که ضرر ناپایدار می تواند منجر به ضرر های بزرگ (از جمله از دست دادن بخش قابل توجهی از سپرده اولیه) شود.

با این اوصاف ، در مثال بالا، آلیس به طور کامل هزینه معاملاتی را که برای تأمین نقدینگی به دست می آورد نادیده می گیرد. در بسیاری از موارد ، سود های به دست آمده ضرر ها را خنثی می کند و با این وجود تأمین نقدینگی سودآور است. ولی با این همه ، قبل از ارائه نقدینگی به پروتکل DeFi ، درک ضرر ناپایدار دیفای بسیار مهم است.

نحوه برآورد ضرر ناپایدار

بنابراین زیان ناپایدار رخ می دهد که قیمت دارایی های موجود در استخر تغییر کند. اما این ضرر دقیقاً چقدر است؟ ما می توانیم این را روی یک نمودار ترسیم کنیم. توجه داشته باشید که این نمودار هزینه های دریافت شده برای تامین نقدینگی را در نظر نمی گیرد.

در اینجا خلاصه ای از آنچه نمودار در مورد ضرر و هودل به ما می گوید ، آمده است:

• تغییر ۱/۲۵ برابری قیمت = ۰/۶ درصد ضرر
• تغییر ۱/۵ برابری قیمت = ۲ درصد ضرر
• تغییر ۱/۷۵ برابری قیمت = ۳/۸ درصد ضرر
• تغییر ۲ برابری قیمت = ۵/۷ درصد ضرر
• تغییر ۳ برابری قیمت = ۱۳/۴ درصد ضرر
• تغییر ۴ برابری قیمت = ۲۰ درصد ضرر
• تغییر ۵ برابری قیمت = ۲۵/۵ درصد ضرر

*نکته مهمی که وجود دارد این است که شما نیز باید درک کنید که ضرر ناپایدار بدون توجه به جهت قیمت تغییر می کند و تنها چیزی که زیان ناپایدار به آن اهمیت می ضرر بیشتر در ETH؟ دهد نسبت قیمت در مقایسه با زمان سپرده گذاری است.

ریسک های موجود در تامین نقدینگی در AMM

در حقیقت، ضرر ناپایدار مسئله بزرگ و عجیبی نیست. به این دلیل ضرر ناپایدار نامیده می شود چون زیان ها تنها زمانی محقق می شوند که شما کوین های خود را از استخر نقدینگی خارج کنید. اما در آن نقطه، ضرر ها بسیار ناپایدار می شوند. سود هایی که به دست می آورید ممکن است بتواند این ضررها را جبران کند.

هنگام واریز وجوه خود به بازارساز های خودکار ، خیلی حواستان را جمع کنید. همانطور که گفته شد، برخی از استخر های نقدینگی بسیار بیشتر از سایرین در معرض زیان ناپایدار قرار دارند. به عنوان یک قاعده ساده، هرچه دارایی های ناپایدار بیشتر باشد ، احتمال اینکه در معرض ضرر ناپایدار قرار بگیرید بیشتر است. همچنین بهتر است مقدار کمی را برای شروع واریز کنید. به این ترتیب ، می توانید پیش از معامله مبلغ قابل توجهی پول ، بازدهی تقریبی خود را دریافت کنید.

نکته آخر این است که به دنبال AMM های آزمایش شده و بیشتری باشید. DeFi این امکان را برای همه فراهم می کند که بازارساز موجود را فورک کرده و تغییرات کوچکی به آن اضافه کنند. با این حال، ممکن است این کار شما را در معرض اشکالات خاصی قرار دهد. حتی امکان دارد به طور بالقوه وجوه شما برای همیشه در AMM گیر کند. اگر یک استخر نقدینگی به شما پیشنهاد بازدهی غیرمعمول و بالایی را بدهد ، احتمالاً یک جای کار می لنگد و معامله ای وجود دارد که ریسک های مربوط به آن نیز بیشتر است.

سخن نهایی

ضرر غیر دائمی یا ناپایدار یکی از مفاهیم اساسی است که هرکسی که می خواهد نقدینگی به بازارساز ها ارائه دهد باید آن را درک کند. به طور خلاصه ، اگر قیمت دارایی های سپرده گذاری شده از زمان سپرده گذاری تغییر کند ، LP ممکن است در معرض زیان ناپایدار قرار گیرد.