اسپرد خرید-فروش

spread در فارکس

گسترش پیشنهاد و درخواست

نمودار عمق کتاب را در صرافی سفارش دهید. محور x قیمت واحد است و محور y عمق سفارش تجمعی است. پیشنهادات (خریداران) در سمت چپ، درخواست ها (فروشندگان) در سمت راست، با یک بازه پیشنهادی – درخواستی در وسط.

اسپرد پیشنهاد و تقاضا ( همچنین پیشنهاد-پیشنهاد یا پیشنهاد/درخواست و خرید/فروش در مورد یک بازارساز ) تفاوت بین قیمت‌های نقل‌شده (چه توسط یک بازارساز واحد یا در یک دفتر سفارش محدود ) برای یک بازار فوری است. فروش ( درخواست ) و خرید فوری ( پیشنهاد ) برای سهام , قراردادهای آتی , اختیار معامله , یا جفت ارز . اندازه اسپرد پیشنهاد و تقاضا در اوراق بهادار یکی از معیارهای نقدشوندگی بازار و اندازه هزینه معامله است. [1] اگر اسپرد 0 باشد، یک دارایی بدون اصطکاک است .

فهرست

نقدینگی [ ویرایش ]

گفته می شود تاجری که معامله را آغاز می کند تقاضای نقدینگی می کند و طرف دیگر ( طرف مقابل ) معامله نقدینگی را تامین می کند. تقاضاکنندگان نقدینگی سفارش های بازار و تامین کنندگان نقدینگی سفارش های محدود می دهند. برای یک سفر رفت و برگشت (خرید و فروش با هم) متقاضی نقدینگی اسپرد را می پردازد و عرضه کننده نقدینگی اسپرد را به دست می آورد. تمام سفارشات حد معوق در یک زمان معین (یعنی دستورات محدودی که اجرا نشده اند) با هم کتاب سفارش حد نامیده می شوند. در برخی از بازارها مانند NASDAQ ، نمایندگی ها نقدینگی را تامین می کنند. با این حال، در اکثر صرافی ها، مانند بورس اوراق بهادار استرالیا ، هیچ تامین کننده نقدینگی مشخصی وجود ندارد و نقدینگی توسط معامله گران دیگر تامین می شود. در این صرافی ها و حتی در NASDAQ، موسسات و افراد می توانند با ثبت سفارش های محدود، نقدینگی را تامین کنند.

اسپرد پیشنهاد و تقاضا یک معیار پذیرفته شده برای هزینه نقدینگی در اوراق بهادار و کالاهای قابل معامله در بورس است. در هر صرافی استاندارد شده، دو عنصر تقریباً تمام هزینه معامله را شامل می شود - کارمزد کارگزاری و اسپرد پیشنهادی. در شرایط رقابتی، اسپرد پیشنهاد و تقاضا هزینه انجام معاملات بدون تاخیر را اندازه گیری می کند. تفاوت قیمت پرداختی توسط خریدار فوری و دریافتی توسط فروشنده فوری هزینه نقدینگی است. از آنجایی که کمیسیون کارگزاری با زمان صرف شده برای تکمیل یک معامله تغییر نمی کند، تفاوت در اسپرد پیشنهاد و تقاضا نشان دهنده تفاوت در هزینه نقدینگی است. [2]

انواع اسپرد [ ویرایش ]

گسترش نقل قول [ ویرایش ]

ساده ترین نوع اسپرد پیشنهاد و تقاضا، اسپرد مظنه است. این اسپرد مستقیماً از مظنه ها، یعنی قیمت های درج شده گرفته شده است. با استفاده از مظنه، این اسپرد تفاوت بین کمترین قیمت درخواستی (پایین‌ترین قیمتی که کسی با آن می‌فروشد) و بالاترین قیمت پیشنهادی (بالاترین قیمتی که کسی با آن خرید خواهد کرد) است. این اسپرد اغلب به صورت درصدی از نقطه میانی بیان می‌شود، یعنی میانگین بین کمترین پیشنهاد و بالاترین پیشنهاد: نقل قول گسترش = پرسیدن - پیشنهاد نقطه میانی × 100 >=>-<\hbox>><\hbox>>\times 100> .

گسترش موثر [ ویرایش ]

اسپردهای مظنه شده اغلب اسپردهایی را که در نهایت توسط معامله گران پرداخت می شود، به دلیل «بهبود قیمت» نشان می دهند، یعنی فروشنده ای که قیمتی بهتر از مظنه ها ارائه می دهد، همچنین به عنوان «معامله در داخل اسپرد» شناخته می شود. [3] اسپردهای مؤثر این موضوع را با استفاده از قیمت‌های تجاری به حساب می‌آورند و معمولاً به صورت زیر تعریف می‌شوند: انتشار موثر = 2 × | قیمت تجاری - نقطه میانی | نقطه میانی × 100 >=2\times >-<\hbox>|><\hbox>>\times 100> . اندازه‌گیری اسپرد مؤثر دشوارتر از اسپرد مظنه‌شده است، زیرا باید معاملات را اسپرد خرید-فروش با مظنه‌ها مطابقت داد و تأخیرهای گزارش را در نظر گرفت (حداقل معاملات قبل از الکترونیک). علاوه بر این، این تعریف این فرض را تعبیه می کند که معاملات بالای نقطه میانی خرید و معاملات زیر نقطه میانی فروش هستند. [4]

گسترش واقعی [ ویرایش ]

اسپردهای مظنه و موثر نشان دهنده هزینه های متحمل شده توسط معامله گران است. این هزینه هم شامل هزینه اطلاعات نامتقارن، یعنی ضرر برای معامله گرانی است که اطلاعات بیشتری دارند، و هم هزینه فوریت، یعنی هزینه انجام معامله توسط یک واسطه. گسترش تحقق یافته، هزینه فوری را که به عنوان "هزینه واقعی" نیز شناخته می شود، جدا می کند. [5] این گسترش به صورت زیر تعریف می شود: گسترش یافت ک = 2 × | نقطه میانی ک + 1 - قیمت معامله شده ک | نقطه میانی ک × 100 >_=2\times >_-<\hbox>_ |><<\hbox>_>>\times 100> که در آن زیرنویس k نشان دهنده kth تجارت است. شهود اینکه چرا این اسپرد هزینه فوری را اندازه می‌گیرد این است که، پس از هر معامله، فروشنده قیمت‌ها را برای منعکس کردن اطلاعات در معامله (و اثرات موجودی) تنظیم می‌کند.

حرکات داخلی قیمت، حرکات قیمت پیشنهادی-فروشی است که در آن اسپرد کسر شده است.

مثال: اسپرد ارز [ ویرایش ]

اگر قیمت پیشنهادی فعلی برای جفت ارز EUR/USD 1.5760 و قیمت پیشنهادی فعلی 1.5763 باشد، به این معنی است که اسپرد خرید-فروش در حال حاضر می توانید EUR/USD را با قیمت 1.5760 بفروشید و با قیمت 1.5763 خرید کنید. تفاوت بین این قیمت ها (3 پیپ ) اسپرد است.

اگر جفت ارز USD/JPY در حال حاضر با قیمت 101.89/101.92 معامله می شود، این راه دیگری برای گفتن است که پیشنهاد برای USD/JPY 101.89 و پیشنهاد 101.92 است. این بدان معناست که در حال حاضر، دارندگان دلار می توانند 1 دلار را به قیمت 101.89 ین بفروشند و سرمایه گذارانی که مایل به خرید دلار هستند، می توانند این کار را با هزینه 101.92 ین به ازای هر 1 دلار انجام دهند.

قیمت پیشنهادی و قیمت درخواستی (Bid and Ask)

بازار معاملات ارزهای دیجیتال می تواند به اندازه سایر بازارهای مالی مانند بازار سهام، فارکس، بازار معاملات آتی و بازار معاملات اختیار شلوغ و پر ازدحام باشد. همه این بازار ها در مورد معاملات و به روز رسانی لحظه ای قیمت ها اقدامات مشابهی دارند. دو فاکتور مهم برای به روز رسانی اطلاعات قیمت دارایی ها، قیمت پیشنهادی (Bid) و قیمت درخواست (Ask) هستند.

Ask و Bid یعنی چه؟

اصطلاح Bid و Ask به بهترین قیمت بالقوه ای گفته می شود که خریداران و فروشندگان در بازار مایل به معامله یک دارایی در آن سطح هستند. به عبارت دیگر ، قیمت پیشنهاد و قیمت درخواستی به بهترین قیمتی گفته می شود که در آن زمان می توان یک دارایی را فروخت و یا خرید.

دو مفهوم Bid و Ask مفاهیم بسیار مهمی هستند که بسیاری از سرمایه گذاران خرد هنگام معامله از آن چشم پوشی می کنند. توجه به این نکته مهم است که قیمت فعلی ارز قیمت آخرین معامله است یعنی یک قیمت تاریخی. از طرف دیگر ، قیمت پیشنهادی و درخواستی قیمت هایی است که خریداران و فروشندگان مایل به معامله دارایی در آن سطوح هستند.

در واقع ، bid نشان دهنده تقاضا است در حالی که ask عرضه را نشان می دهد.

قیمت پیشنهادی یا باید بالاترین قیمتی است که برای آن یک سفارش خرید در دسترس است. قیمت درخواست یا اسک کمترین قیمتی است که برای آن یک سفارش فروش در بازار موجود است. تفاوت قیمت بین قیمت پیشنهادی و قیمت درخواست “اسپرد (spread)” نامیده می شود.

قیمت پیشنهادی (Bid price)

قیمت پیشنهادی بالاترین قیمتی است که یک خریدار بالقوه حاضر است برای ارز دیجیتال مشخصی پرداخت کند. معمولاً این قیمت خرید ارز است.

وقتی تقاضا وجود دارد ، قیمت پیشنهادی افزایش می یابد. این یعنی حجم معاملات روزانه بر قیمت پیشنهاد یا Bid تأثیر می گذارد. معمولاً ترجیح داده می شود که قیمت پیشنهادی همان آخرین قیمتی باشد که در آخرین معامله موفق صرافی ثبت شده است.

قیمت پیشنهادی معمولا با صلاحدید خریدار تعیین می شود اما نه در صورتی که از استانداردهای بازار خارج باشد. اگر قیمت پیشنهادی نامعقول باشد نیاز است که مجددا مورد بازبینی قرار بگیرد.

قیمت درخواستی (Ask price)

قیمت درخواستی کمترین قیمتی است که فروشنده احتمالی مایل است برای فروش ارز دیجیتال اسپرد خرید-فروش بپذیرد. در بیشتر صرافی ها به طور معمول قیمت فروش برای کمترین قیمت درخواست فعلی ارائه می شود.

به این ترتیب که وقتی تقاضا کاهش پیدا می کند، قیمت درخواست یا ask نیز کاهش می یابد. این یعنی که هر حرکتی در حجم معاملات روزانه بر قیمت درخواست تأثیر می گذارد.

معیار تعیین قیمت درخواست قیمت آخرین معامله موفق است. از آنجا که قیمت درخواست کمترین قیمت ارائه شده است ، یک دارایی فقط با قیمت درخواست و بالاتر قابل فروش است و هرگز در قیمت های پایین تر فروخته نمی شود. فروشندگان این حق را دارند که قیمت خود را تحت عنوان قیمت درخواست اعلام کنند، اما اگر این قیمت از حد معمول بازار فراتر رود، هیچ خریداری برای دارایی آنها وجود نخواهد داشت.

اختلاف قیمت پیشنهادی و قیمت درخواستی (Bid and Ask Spread)

اختلاف بین قیمت پیشنهادی و درخواستی به عنوان “اسپرد باید و اسک“ شناخته می شود. این اسپرد در واقع منافع سازندگان بازار (market makers) و سودی که آنها می برند را نشان می دهد.

در هر تراکنش و معامله ای که در بازار ارزهای دیجیتال صورت می گیرد، دو طرف درگیر هستند. یک طرف قبول‌ کننده قیمت یا معامله‌گر است که قصد خرید یا فروش دارایی را دارد و طرف دیگر سازنده بازار (market maker) است که امکان معامله را فراهم می کند. سازندگان بازار معمولا صرافی ها هستند که قیمت‌هایی که معامله‌ گران یک دارایی را در آن سطوح معامله می کنند را منتشر می‌کند. در واقع هزینه یا کارمزد معامله، همان اسپرد است که سود صرافی یا سازنده بازار است.

این فاکتور مهمی است که هنگام معامله ارزهای دیجیتال باید اسپرد خرید-فروش مورد توجه قرار بگیرد ، چرا که می تواند هزینه های پنهانی برای معاملات را ایجاد کند. علاوه بر این این قیمت ها در واقع در تعیین قیمتی که یک دارایی در بازار خرید و فروش می شود نیز تاثیر گذار هستند.

نکته ای که بد نیست به آن اشاره کنیم این است که هنگامی که نقدینگی یک دارایی بالا باشد، یعنی درخواست برای خرید و فروش آن زیاد است و این باعث می شود که اسپرد کاهش پیدا کند. از طرف دیگر ، هنگامی که دارایی به ندرت اسپرد خرید-فروش مورد معامله قرار گیرد و نقدینگی آن کم باشد، اسپرد بیشتر خواهد شد.

در واقع از اختلاف نرخ های پیشنهاد و درخواست می توان برای ارزیابی میزان نقدینگی بازار استفاده کرد. هر چه رقم این اختلاف کوچکتر باشد، لیکوئیدیتی یا نقدینگی دارایی بیشتر است. اسپرد همچنین به عنوان معیاری برای ارزیابی عرضه و تقاضا در یک بازار خاص در نظر گرفته می شود. به این صورت که عرضه با Bid مشخص می شود و تقاضا با Ask.

سخن پایانی

از آنجا که قیمت درخواست یا Bid معمولاً از قیمت پیشنهادی یا Ask بالاتر است، اسپرد که تفاوت بین این دو است، سودی است که صرافی برای دلالی معاملات به دست خواهد آورد. نوسانات زیاد بازار ارزهای رمزنگاری شده می تواند باعث تغییرات فاحشی در دو قیمت پیشنهادی و درخواست و اسپرد آنها شود. به همین دلیل فروشندگان ترجیح می دهند با معامله گران کنار بیایند در حالی که خریداران بر قیمت های درخواستی کمتر پافشاری می کنند. هنگامی که این اتفاق می افتد ، فشار خرید می تواند قیمت دارایی را افزایش دهد.

لات و اسپرد در فارکس چیستند؟

مفهوم لات lot در فارکس چیست ؟ این سوالیست که ذهن بسیاری از افراد تازه کار را درگیر کرده و یکی از مهم ترین مواردی هست که یک معامله گر باید در معاملاتش لحاظ کند .

شما اگر به طور کامل با معنا و مفهوم lot آشناییت نداشته باشید قطعا در قسمت مدیریت ریسک و سرمایه تان دچار مشکلاتی خواهید شد ، در این مقاله بصورت کامل در مورد این اصطلاح فارکسی صحبت خواهیم کرد

خب دوستان بریم سراغ اصل مطلب ، لات lot به معنای واحد اندازه گیری حجم معاملات شما میباشد ، و همچنین یکی از معیار های مهم در مدیریت ریسک و سرمایه است چرا که یک معامله گر باید حتی در بهترین موقعیت هایی که شناسایی میکند مراقب حجم سرمایه ای که وارد یک معامله میکند باشد ، بنوعی ابزاری برای مدیریت ریسک و سرمایه بحساب می آید ، لذا پیشنهاد میشود حتما تا انتها این مقاله را با دقت مطالعه کنید .

لات چیست

هر لات بصورت استاندارد 100000 هزار دلار است که به همین علت در گذشته فقط افراد ثروتمند میتوانستند در اینگونه بازارهای مالی شرکت کنند ، ولی رفته رفته امکانی پیش آمد و نانو لات ، میکرو لات و مینی لات ایجاد شد تا معامله گران خرد هم بتوانند در بازار فعالیت داشتند باشند .

در جدول زیر میتوانید اطلاعات لات های مختلف و میزان سود دهی هر پیپ را مشاهده کنید.

مقدار هر پیپ به ازای هر لات چیست؟

برای مثال ما ۱ لات یورو/دلار آمریکا در ۱.۱۹۲۳ خریداری کرده و آن به سمت 1 پیپ حرکت می‌کند. چقدر پول بدست می‌آوریم؟ ساده است. ما مقدار یک پیپ را محاسبه می‌کنیم.

0.000838*100000=8.38 یورو به ازای هر پیپ

در مورد دلار آمریکا/ین ژاپن، در سطح 110.45 قضیه چگونه است؟
0.01/110.45 =0.00009

سپس،
0.0000905 * 100000 = 9.05 $

واضح است؟ برای اینکه آن بر پایه دلار آمریکا است و نیازی نیست که به دلار آمریکا تبدیل شود. این مقدار یک پیپ به ازای هر لات است. بنابراین، محاسبه پیپ 3 مرحله ساده دارد:

1. شناسایی مقدار پیپ
2. ضرب کردن در اندازه موقعیت
3. تبدیل آن به دلار

لات های دیگر در بازار

1 لات طلا = 100 اونس طلا

1 لات نفت = 1،000 بشکه

1 لات داو جونز = 10 قرارداد داو جونز

1 لات نقره = 5،000 اونس نقره

ساده است، این اصطلاحات پایه در مورد دانش اولیه است.

با توجه به این درس، مقدار ۱ پیپ به ازای هر لات تقریبا برابر با ۱۰ دلار است. نیازی نیست اسپرد خرید-فروش که این ها را محاسبه کنیم، پلتفرم آن را محاسبه می‌کند، اما ما باید آن‌ها را بدانیم.

مثلا برای طلا، ما ابتدا مقدار پیپ را مشخص می‌کنیم:
0.1/1320=0.000075757

سپس مقدار هر اونس را محاسبه می‌کنیم.
0.00007575*100=0.007575

در مرحله آخر:
0.007575*1320=9.99

نسبت بدهی به دارایی خالص(leverage) چیست؟

شما احتمالا تعجب می کنید که یک سرمایه گذار کوچک مانند خودتان می تواند چنین مقدار زیادی پول را ترید کند.
کارگزار خود را یک بانک در نظر بگیرید که پولی برابر 100000 دلار را برای خرید ارز در اختیار شما می گذارد.

تنها چیزی که بانک از شما می خواهد این است که 1000 دلار سپرده به انها بدهید،که برای شما نگهداری می شود اما نه اینکه لزوما به شما برنگردد.

میزان لورجی که شما استفاده خواهید کردبه کارگزار شما و میزانی که با ان راحت هستید ،بستگی دارد.

به طور معمول، کارگزار یک سپرده تجاری،که به عنوان “حاشیه حساب” یا “حاشیه اولیه ” معرفی می شود،نیاز دارد. هنگامی که پول خود را به آنها سپردید، بعد از آن می توانید تجارت کنید. کارگزار همچنین مشخص خواهد کرد که چه مقدار از آنها در هر موقعیت (لات) مورد نیاز است.

برای مثال، اگر لوریج مجاز 100:1 باشد (یا 1٪ از موقعیت مورد نیاز)، و شما می خواستید یک موقعیت را به ارزش 100،000 دلار بفروشید، اما در حساب خود فقط 5،000 دلار دارید.

هیچ مشکلی وجود ندارد زیرا کارگزار شما 1000 دلار را به عنوان پیش پرداخت یا «حاشیه» کنار گذاشته و بقیه را به شما “قرض” می دهد. البته، هرگونه زیان یا سود، به حساب سپرده شما اضافه می شود یا از حساب شما کم می شود.

حداقل امنیت (حاشیه) برای هر لات از کارگزاری به کارگزار دیگر متفاوت است. در مثال بالا، کارگزار یک حاشیه یک درصدی را نیاز دارد. این بدان معنی است که برای هر 100،000 دلار ترید شده، کارگزار 1000 دلار را به عنوان سپرده در موقعیت قرار می دهد.

و اما بهترین لات سایز چقدره؟

پاسخ این سوال برای همه تریدرها یکسان نیست. معمولا همیشه توصیه میشود بروکری انتخاب بشه که میکرو لات هم ارائه بدهد. بروکرهایی هستند که حداقل واریز در اونها 10000$ هست و حداقل لات که ارائه میدهند هم مینی لات هست.

خب دیگه امیدوارم خستتون نکرده باشم. در کل دانستن مفهوم لاتدر رعایت کردن قوانین مدیریت ریسک خیلی مهم هست.

اسپرد چیست ؟

اسپرد تفاوت قیمت خرید و فروش هست که در حقیقت درآمد بروکر حساب میشود. بروکرها درآمدشون از اسپرد و کمسیون هست.

به مثال زیر توجه کنین.

مقدار اسپرد در تصویر بالا 1.4 پیپ هست.

انواع اسپرد Spread

• اسپرد ثابت (fixed)
• اسپرد شناور (floating)

خب ببینیم تفاوت این دو تا چیست.

اسپرد ثابت یک مقدار از پیش تعیین شده توسط بروکر هست. در وبسایت بروکرها میتونید لیستی از اسپردهای ثابت که برای هر جفت ارز مشخص شده را ملاحظه کنید. همیشه جفت ارزهای اصلی کمترین اسپرد رو دارند.

اسپرد شناور توسط بازار تعیین میشود. منظور چیه؟ یعنی بسته به نوسان و نقدینگی بازار اسپرد تغییر می کند.

اسپرد (spread) چیست و چه کاربردی در معاملات فارکس دارد؟

یکی از سوالات زیادی که برای معامله گران فارکس پیش می آید این است که اسپرد چیست؟ اسپرد در واقع یکی از کمیسیون هایی است که بروکرها از مشتری خود دریافت می کنند.

اسپرد (spread) در فارکس چیست؟

یکی از سوالات زیادی که برای معامله گران فارکس پیش می آید این است که اسپرد چیست؟ در واقع یکی از کمیسیون هایی است که بروکرها از مشتری خود دریافت می کنند.

در واقع هر معامله گر در فارکس باید به ازای خدماتی که بروکرها به آن ها می دهند هزینه معاملاتی خود را از طریق کمیسیون پرداخت کند.

اگر توجه داشته باشید در بسیاری از این خدمات شرکت ها هزینه ای برای ارائه این خدمات از شما دریافت می کنند.

بنابراین دریافت spread در معاملات کاملا طبیعی است. حال در ادامه به بررسی بیشتر این موضوع می پردازیم.

اسپرد در فارکس

اسپرد (spread) چیست؟

در معاملات فارکس بروکرها برای یک جفت ارز دو قیمت مختلف به شما پیشنهاد می دهند. یک قیمت پیشنهادی خرید Ask و یک قیمت برای درخواست فروش یا Bid.

spread را می توان این گونه بیان کرد که اختلاف بین این دو معیار است.

Bid یا فروش قیمتی است که شما می توانید ارز پایه را در آن به فروش برسانید که همان معامله sell است.

خرید یا ask همان قیمتی است که شما ارز پایه را خریداری می کنید در همان معامله buy است.

تفاوت این دو قیمت همان Spread است.

انواع اسپردهای Forex

در بروکرها دو نوع وجود دارد و به هنگام باز کردن حساب به شما دو نوع spread پیشنهاد می کند. اسپرد ثابت و شناور

1. اسپرد ثابت

این نوع با نوسانات بازار تغییر نمی کند. در صورتی که تغییراتی به وجود بیاید و به شدت بازار را تحت تاثیر قرار دهند به طور موقت به Spread ثابت دیگری تغییر می کند تا بازار به حالت عادی برگردد.

Spread ثابت برای مشتریان مفیدتر و راحت تر است زیرا قابل پیش بینی است و ریسک کمتری دارد؛ با این حال معمولاً با ریسک بالاتری، 3 پیپ یا بیشتر، همراه است.

معامله با Spread ثابت بیشتر مناسب سرمایه گذاری های بلند مدت است و برای روش های کوتاه مدت مانند اسکالپینگ Forex مطلوب نیست.

Spread در فارکس

2. اسپرد شناور

در Spread شناور ارزش قیمت خرید و فروش با توجه به بازار مدام تغییر می کند. در بعضی موارد ممکن است این تغییر تا 20 پیپ برسد.

گاهی ممکن است تا 0.6 پیپ پایین بیاید. این مقادیر با توجه به نوسانات بازار به شدت تغییر می کنند؛ بنابراین معامله گران به دلیل پتانسیل بالای اسپرد شناور در ریسک پذیری به ندرت آن را انتخاب می کنند.

با دیدن محاسبات در مثال بالا ممکن است فکر کنید که Spread عدد بسیار کوچکی است، پس چرا انقدر اهمیت دارد؟

همین محاسبه یعنی 0.0002 یا 2 پیپ برای هر واحد ارز منظور می شود. ممکن است شما یک معامله گر جزئی باشید که تنها در اندازه های کوچک معامله می کند اما این برای معامله گران حرفه ای که در اندازه لات های بزرگ تر معامله می کنند بحث دیگری است.

فاکتورهای زیر روی این اسپرد تاثیرگذار هستند:

1. عرضه یا “میزان شناوری” (تعداد کل سهام یا دارایی که برای معامله در دسترس است. در بورس تهران با نام سهام شناور شناخته می‌شود)
2. تقاضا و میزان علاقه به یک سهام یا دارایی
3. کل فعالیت معاملاتی در آن سهام یا دارایی

برای بازارهایی مانند قراردادهای آتی، اختیار معامله، جفت ارزها و سهام، اسپرد خرید-فروش تفاوت بین سفارش خرید و سفارش فروش ارسال شده است.اسپرد خرید-فروش

یکی از کاربردهای آن، سنجش نقدشوندگی در بازار و محاسبه هزینه معاملات است.

برای مثال اگر قیمت پیشنهادی خرید برای یک سهام 255 تومان و قیمت درخواستی فروشنده 260 تومان باشد، اسپرد در این شرایط 5 تومان خواهد بود.

هر چقدر spread کمتر باشد، نشان‌ دهنده نقدشوندگی بیشتر و هزینه معاملات کمتر است.

هزینه معاملات کمتر از این لحاظ که اگر خریدار پس از خرید بخواهد فورا سهام خود را بفروشد، زیان بالایی بابت تفاوت قیمت خرید و فروش متحمل نمی‌شود.

اسپرد

مزایای معامله با اسپردهای ثابت چیست؟

اسپردهای ثابت الزامات سرمایه گذاری کمتر هستند، بنابراین معامله با spread ثابت گزینه ای ارزان تر برای تریدرهایی است که پول زیادی برای شروع معامله ندارند.

معاملات با اسپردهای ثابت همچنین محاسبه هزینه های معاملاتی را بیشتر قابل پیش بینی می سازد.

از آنجایی که اسپردها هرگز تغییر نمی کنند، همیشه از آنچه هنگام باز کردن معامله پرداخت انتظار دارید مطمئن هستید.

spread در فارکس

مزایای معامله با اسپردهای متغیر چیست؟

اسپردهای متغیر منجر به حذف ریکوت ها می شوند. این امر به دلیل تغییر و نوسان مولفه های spread و تغییرات قیمتی با توجه به شرایط بازار ایجاد می شود.

معاملات فارکس با اسپرد متغیر قیمت گذاری شفاف تری را به ویژه هنگامی که دسترسی به قیمت چندین ارائه دهنده نقدینگی معمولاً به معنای قیمت گذاری بهتر به دلیل رقابت است، ارائه می نمایند.

چگونه spread در معاملات فارکس اندازه گیری می شود؟

spread معمولاً بر حسب پیپ اندازه گیری می شود که کوچک ترین واحد جهش قیمتی یک جفت ارز است.

با مفهوم اسپرد در فارکس آشنا شوید

اگر قصد دارید در بازار فارکس مشغول به کار شوید و ترید کنید، قدم اول برای شما این است که با مفاهیم این حوزه بیشتر آشنا شوید. یکی از اصلی ترین مفاهیم ار این بازار، اسپرد است. در این نوشته از فیماچارت شما را با اسپرد Forex آشنا می کنیم. (در صورتی که هیچ آشنایی با فارکس ندارید پیشنهاد می کنیم ابتدا به مقاله آموزش فارکس – آموزش کاملا رایگان صفر تا صد فارکس مراجعه نمایید.)

اسپرد Forex چیست؟

اول و مهم تر از همه باید بدانید که در تجارت Forex ارزها همیشه به صورت جفتی مظنه می شوند:

X ارز پایه و Y ارز متضاد (یا مظنه) است و عدد ۱.۲۳۴۵ ارزش ارز پایه را به ارز متضاد نشان می دهد؛ به عنوان مثال:

در این مظنه، EUR ارز پایه و USD ارز متضاد است یعنی ارزش هر یورو ۱.۳۵ دلار آمریکا است. مهم نیست از چه ارزی استفاده شود، ارز پایه همیشه به عنوان ۱ شمرده می شود.

در هنگام معامله شما با ۲ قیمت در مظنه Forex روبرو می شوید:

عدد سمت چپ قیمت خرید (Bid) است که ارز خود را به این مبلغ به بروکر می فروشید و عدد سمت راست قیمت فروش (Ask) که ارز را با این قیمت از بروکر می خرید. تفاوت بین این دو قیمت اسپرد نامیده می شود.

قیمت فروش ۱.۳۵۰۲

قیمت خرید ۱.۳۵۰۰-

اسپرد ۰.۰۰۰۲ (۲ پیپ)

به عنوان مثال، نرخ ارز فعلی EUR/USD 1.3501 است، یعنی قیمت خرید و فروش یورو توسط بروکر به ترتیب ۱.۳۵۰۰ و ۱.۳۵۰۲ است؛ بنابراین، اسپرد EUR/USD در این معامله ۰.۰۰۰۲ یا همان ۲ پیپ است.

به یاد داشته باشید که قیمت های فارکس در پنج رقم مظنه می شوند و قیمت خرید همیشه از قیمت فروش پایین تر است. شما نمی توانید بلافاصله بعد از خریدن بفروشید زیرا قطعاً متضرر خواهید شد. باید با نظارت بر بازار صبر کنید تا قیمت خرید از قیمت فروش فعلی شما بیشتر شود تا سود کنید.

عملکرد اسپرد چگونه است؟

اساسا اسپرد فارکس برای بروکرها و فروشندگان هزینه انجام معاملات محسوب می شود. درست مانند معاملات تجاری معمول، بروکرها و فروشندگان قیمت های خود را چند پیپ بالاتر تعیین می کنند تا در کنار هزینه ها و کمیسیون ها پول بیشتری به دست بی آورند.

به عنوان مثال، وقتی قیمت جفت ارز EUR/USD 1.3500 است بروکرها بازار را با قیمت های ۱.۳۵۰۳/۱.۳۵۰۰ باز می کنند. این یعنی در طول معامله بروکرها با قیمت ۱.۳۵۰۰ خریداری کرده و با قیمت ۱.۳۵۰۳ می فروشند و در نتیجه به سرعت ۳ پیپ (۰.۰۰۰۳) سود می کنند.

اسپردهای ارائه شده توسط بروکرها با توجه به شرایط و ضوابط آنها متفاوت است. برخی از بروکرها ممکن است اسپردهای پایین تر یعنی از ۱ تا ۲ پیپ ارائه دهند که اغلب هزینه های اضافی مطالبه می کنند. از طرف دیگر، بروکرهایی هستند که اسپردهای بالاتری ارائه می دهند اما هزینه اضافی مطالبه نمی کنند.

میزان اسپرد می تواند تحت تأثیر خود ارز قرار بگیرد. ارزهای محبوب که پایدار هستند اسپرد پایین تری نسبت به ارزهای پر ریسکی که به ندرت معامله می شوند دارند.

انواع اسپردهای Forex

هنگام بازکردن حساب تجاری با یک بروکر به شما ۲ نوع اسپرد پیشنهاد می شود: اسپرد ثابت و شناور

۱. اسپرد ثابت

وقتی که حساب تجاری را با اسپرد ثابت باز می کنید این اسپرد ثابت در برخورد با نوسانات بازار تغییر نمی کند. حتی اگر تغییراتی به شدت بازار را تحت تأثیر قرار دهند اسپرد به طور موقت به اسپرد ثابت دیگری تغییر می کند تا بازار به حالت عادی برگردد.

اسپرد ثابت برای مشتریان مفیدتر و راحت تر است زیرا قابل پیش بینی است و ریسک کمتری دارد؛ با این حال، اسپرد ثابت معمولاً با ریسک بالاتری، ۳ پیپ یا بیشتر، همراه است.

معامله با اسپرد ثابت بیشتر مناسب سرمایه گذاری های بلند مدت است و برای روش های کوتاه مدت مانند اسکالپینگ فارکس مطلوب نیست.

۲. اسپرد شناور

در اسپرد شناور ارزش قیمت خرید و فروش با توجه به بازار مدام تغییر می کند. در بعضی موارد ممکن است این تغییر تا ۲۰ پیپ برسد. گاهی ممکن است تا ۰.۶ پیپ پایین بیاید. این مقادیر با توجه به نوسانات بازار به شدت تغییر می کنند؛ بنابراین، معامله گران به دلیل پتانسیل بالای اسپرد شناور در ریسک پذیری به ندرت آن را انتخاب می کنند.

با این حال، اگر تجارت با استراتژی اسکالپ را دوست دارید و با اسپرد خرید-فروش آن به خوبی آشنا هستید در این صورت این نوع اسپرد برای اهداف تجاری شما مناسب است.

با دیدن محاسبات در مثال بالا ممکن است فکر کنید که اسپرد عدد بسیار کوچکی است، پس چرا اینقدر اهمیت دارد؟

همین محاسبه اسپرد یعنی ۰.۰۰۰۲ یا ۲ پیپ برای هر واحد ارز منظور می شود. ممکن است شما یک معامله گر جزئی باشید که تنها در اندازه های کوچک معامله می کند اما این برای معامله گران حرفه ای که در اندازه لات های بزرگ تر معامله می کنند بحث دیگری است.

اسپرد = ۰.۰۰۰۲ یا ۲ پیپ/واحد

اگر معامله گر با تجربه ای هستید و می خواهید که ارز را با ۱۰ لات استاندارد و اسپرد بالا یعنی ۰.۰۰۰۲ بخرید، بنابراین:

۱۰ لات استاندارد = ۱۰۰۰۰۰۰ واحد

۰.۰۰۰۲ X 1000000 = 200$

وقتی که پوزیشن اسپرد خرید-فروش بالا را اجرا کنید مبلغ ۲۰۰$ به عنوان اسپرد به بروکر می رسد. به همین دلیل اسپرد Forex بسیار مهم است. برای اینکه یک معامله گر حرفه ای باشید باید اسپرد را به دقت محاسبه کنید تا هزینه آن را تا حد امکان کاهش دهید.